村镇银行新格局：“跑马圈地”放缓 收购并购频繁

 杨井鑫 北京报道

　　作为面向中西部地区、农村金融服务薄弱地区的银行金融机构，村镇银行在国内的发展已经10多年了，也经历了一段较长时间的高增长，数量总计超过1600家。

　　然而，在业务范围受限、盈利能力不强、金融科技冲击市场等多重因素下，如今村镇银行新设数量增长有所放缓，而越来越多的股权转让也意味着新一轮“优胜劣汰”。

　　量变到质变

　　村镇银行“跑马圈地”走到了一个瓶颈期。

　　“全国村镇银行的数量已经非常多了，但是超过一半的经营情况并不理想。”湖北一家村镇银行人士表示，村镇银行的定位是“支农支小”，是国有大行、股份行和城商行的补充。起初很多银行在筹建村镇银行时，期望能够复制、输出自身管理和商业模式，然而多数情况却没有达到预期效果。

　　从村镇银行新设的情况看，数量上的增长已经趋缓。中国银行业协会数据显示，截至2018年，全国组建村镇银行1621家，已开业1616家。村镇银行整体的资产规模约1.51万亿元，负债总额1.33万亿元。

　　相关统计数据显示，村镇银行2013年至2017年的数量分别为1071家、1233家、1412家、1519家和1601家。比较不难发现，2015年之前村镇银行年新设数量均超过100家，而2018年新设数量仅20家，新增机构的步伐已经放缓。

　　与此同时，近两年村镇银行股权的频频转让也逐渐引发了市场的关注。今年1月，龙江银行在黑龙江联合产权交易所挂牌转让其持有的6家村镇银行股权，转让底价1.738亿元。随后，华夏银行3月份发布公告，也转让了其持有的全部3家村镇银行的股权。

　　与上述两笔交易相比，2017年、2018年国开行和建行先后打包出售旗下村镇银行的大手笔更引人关注。前者公开挂牌15家村镇银行股权，交易规模接近11亿元；后者则以16亿元价格一次性清仓出售了27家村镇银行股权。两笔交易接盘方为中银富登村镇银行集团，而今也成为了全国最大的村镇银行集团。

　　上述村镇银行人士表示，全国村镇银行达到一定数量之后，经营情况各异，整体的发展方向是由数量到质量的转变。市场通过并购的方式优胜劣汰也是合情合理。

　　赚钱与并购

　　在国内村镇银行数量达到1600多家之后，市场鲜有提及其盈利情况。实际上，大部分村镇银行的吸储能力弱，也限制了放贷规模，导致盈利能力并不强。更重要的是，近两年大中型银行金融科技发展迅猛，抢占市场能力更强，而村镇银行仅靠地缘优势发展，生存空间遭到了挤压。

　　2017年，齐鲁银行定增时认购了15家村镇银行的全部股权，其中仅2家盈利。15家村镇银行总体经营状况为亏损3000多万元。龙江银行挂牌转让的6家村镇银行也是如此，其中仅有1家实现了盈利。

　　在刚刚披露的银行年报显示，中行控股了125家村镇银行，下设142家支行。截至2018年末，资产总额603.32亿元，净资产100.40亿元。全年实现净利润6.74亿元。

　　作为服务三农的主力军，农行旗下也拥有6家村镇银行，遍布湖北、内蒙古、安徽、陕西等地。6家村镇银行在2018年全部实现了盈利，总资产24.57亿元，净利润总额2800多万元。

　　在股份制银行中，浦发银行旗下村镇银行共28家，截至2018年末资产总额373.24亿元，净利润1.81亿元。民生银行旗下村镇银行29家，截至2018年末总资产334.69亿元，净资产31.33亿元，实现净利润共计2.38亿元。

　　“从净资产利润率来看，村镇银行的经营是达不到银行平均水平的。事实上，部分上市银行对于旗下村镇银行的净利润没有披露，可能会有一些是亏损。”一家券商的分析师认为。

　　该分析师告诉记者，村镇银行的风险管控能力较弱，抵御风险的能力也比较低，不良率要高于大行和股份行，这也令其盈利会困难一些。“很多村镇银行都不赚钱。如果盈利比较好，村镇银行股权转让也不会这么频繁。”

　　但是，该分析师同时提及，村镇银行的发展也依靠管理。通过并购、收购等方式，将一部分村镇银行转让给管理较好的银行也是一个大趋势。

　　一家股份制银行人士透露，商业银行线下网点的盈利逐年下降，通过金融科技实现的移动金融在覆盖面上更广，成本更低，也更便捷，可能会冲击类似村镇银行机构的经营。

　　实际上，在村镇银行达到一定数量后，监管政策也考虑到了其并购行为，并持支持态度。2018年监管发布《关于开展投资管理型村镇银行和“多县一行”制村镇银行试点工作的通知》，鼓励投资设立村镇银行数量较多的主发起人采取投资管理行模式。具体而言，投资管理型村镇银行通过受让其主发起人持有的全部村镇银行股权，同时继续投资设立或者收购其他主发起人设立的村镇银行，对所投资收购的村镇银行履行主发起人职责。

　　2019年4月8日，常熟银行发布公告称，该行于4月4日收到中国银保监会《关于筹建兴福村镇银行股份有限公司的批复》，同意筹建兴福村镇银行股份有限公司，这也是全国首家投资管理型村镇银行。

　　“村镇银行集约化管理是监管的导向，也是服务国家乡村振兴战略的重要一环。”上述券商分析师预计，国内村镇银行的格局在近几年内仍会有较大变化。